《電鰻快報》 趙超/文

        定增方案獲得中國銀保監會核準的郵儲銀行(601658.SH)，近期再次發布了定增利好消息。

        《電鰻快報》注意到，郵儲銀行控股股東郵政集團，不僅全額認購該行此次定增股份，而且承諾：本次發行完成后六個月內，不減持該行股份。

        根據定增方案，郵儲銀行本次非公開發行A股股票的募集資金總額不超過300億元，扣除相關發行費用后將全部用于補充該行的核心一級資本。

控股股東承諾不減持

        2021年2月8日，郵儲銀行發布了《非公開發行A股股票申請文件反饋意見回復》，給市場吃下定心丸。

        2020年11月30日，郵儲銀行董事會審議通過非公開發行相關事宜，確定此次定增發行對象為該行控股股東郵政集團，郵政集團擬認購金額不超過募集資金規模上限300億元(含本數，下同)。

        《電鰻快報》注意到，郵儲銀行本次非公開發行，郵政集團擬認購股份數量上限為54.05億股。2020年11月30日，郵儲銀行與郵政集團簽署《認購合同》，并在股份認購合同中明確，郵政集團擬認購郵儲銀行本次定增金額不超過募集資金規模上限300億元，擬認購股份數量上限為54.05億股。

        自郵儲銀行本次非公開發行定價基準日(即2020年12月1日)前六個月至反饋意見回復簽署日，郵儲銀行控股股東郵政集團及其一致行動人、具有控制關系的關聯方中，中郵證券于2021年1月15日賣出持有的郵儲銀行487.4萬股A股股票，于2021年1月27日賣出持有的郵儲銀行30萬股A股股票。

        上述買賣情況，是由于中郵證券作為郵儲銀行首次公開發行A股股票并上市的聯席保薦機構和主永銷商的余額包銷安排導致。

        根據相關規定及中郵證券與郵儲銀行簽署的承銷協議，包銷了郵儲銀行1187.42萬股A股股票，其中47.69萬股為無法定鎖定期的股票，1139.72萬股為有法定鎖定期的股份，并承諾自首發股份在上交所上市交易日起30個自然日內，聯席主承銷商不出售其包銷股份中無鎖定日期的股份。

        中郵證券于2021年2月5日出具的《說明和承諾函》顯示，中郵證券已與母公司郵政集團及其控制的其他關聯方之間建立了風險隔離以及利益沖突防范機制，上述股票買賣行為是基于公司自身對市場情況的獨立判斷，不存在郵政集團控制其買賣股票的情況，亦不存在短期交易或利用內幕信息進行交易的情況。

        除上述情況外，自承諾函出具日至郵儲銀行本次定增發行完成后六個月內，中郵證券將不減持所持有的郵儲銀行的股份，也不存在任何減持計劃。

        值得注意的是，在2021年2月5日簽署的《關于不減持中國郵政儲蓄銀行股份有限公司股份的說明與承諾函》中，作為郵儲銀行本次定增唯一認購對象的郵政集團承諾：自本承諾函出具日至本次發行完成后六個月內，郵政集團及郵政集團的一致行動人、具有控制關系的關聯方，將不減持所持有的郵儲銀行的股份，也不存在任何減持計劃。

        按照本次非公開發行股票數量的上限54.05億股計算，本次非公開發行后，郵政集團持有的該行股份，占該行總股本的比例預計將提升至67.30%。

補充核心一級資本

        根據郵儲銀行《非公開發行A股股票預案》，本次非公開發行A股股票的募集資金總額不超過300億元，扣除相關發行費用后將全部用于補充該行的核心一級資本。

        自2016年起，中國人民銀行實施“宏觀審慎評估體系”，強調了宏觀審慎資本充足率是評估體系的核心，資本水平是金融機構增強損失吸收能力的重要途徑，資產擴張受資本約束的要求必須堅持。因此，建立長效的資本補充機制和資本約束機制，持續滿足資本充足率監管要求，對郵儲銀行發展有重要的戰略意義。

        截至2020年9月30日，該行集團口徑核心一級資本充足率、一級資本充足率以及資本充足率分別為9.51%、11.81%及13.86%。為了進一步夯實核心一級資本，確保持續滿足資本監管要求，郵儲銀行需要借助資本市場補充核心一級資本。

        長期以來，郵儲銀行貫徹落實黨中央、國務院關于金融服務實體經濟的要求，持續加大對實體經濟支持力度，業務規模穩健增長。2017年至2019年，該行資產總額年均復合增長率為6.47%。截至2020年9月末，該行資產總額11.13萬億元，較2019年末增長8.98%。

        2017年至2019年，郵儲銀行貸款總額年均復合增長率為17.06%。截至2020年9月末，該行貸款總額5.65萬億元，較2019年末增長13.63%。

        郵儲銀行稱，預計未來幾年，該行業務規模仍將保持穩健增長的趨勢，業務和資產規模的穩定發展需要有充足的資本作為支撐。同時，該行需要在持續滿足監管部門資本充足率最低要求的基礎上，預留一定比例的風險緩沖資本，以進一步增強抵御風險能力，應對未來宏觀經濟發展的不確定性。

        郵儲銀行表示，其將以發展戰略為引領，合理運用募集資金，積極推進業務轉型發展，強化資本約束、降低資本消耗，以保持良好的凈資產收益率水平，在實現該行持續發展的同時，進一步提高全體股東的投資回報。

        為此，郵儲銀行將采取加快轉型發展、全面推進業務轉型升級、提高資本使用效率、健全全面風險管理體系等措施。

        其中，全面推進業務轉型升級方面，郵儲銀行將全面推進個人銀行業務向集約化、智能化轉型，加快建立數據驅動、價值導向的客戶分層經營體系，大力發展消費金融和財富管理，建立線上線下一體化渠道體系，強化智能化大數據應用。

        郵儲銀行稱，將推動資金業務轉型升級，在滿足全行資本及流動性管理需求的前提下，順應監管導向，回歸本源，轉變發展模式，在規模驅動的基礎上，向投研和服務驅動升級，進一步推動資金業務的穩健發展與轉型創新，鞏固并提升該行在各類金融市場的活躍度及收益水平。

《電鰻快報》