《電鰻財經》文/張凌云

        11月15日晚間，證監(jiān)會官方微信公眾號發(fā)布“近日，我會按法定程序核準了以下企業(yè)的首發(fā)申請：北京中科海訊數字科技股份有限公司。上述企業(yè)及其承銷商將與交易所協(xié)商確定發(fā)行日程，并刊登招股文件。”

        《電鰻財經》了解到，北京中科海訊數字科技股份有限公司(以下簡稱“中科海訊”)專注于聲納領域相關產品的研發(fā)、生產和銷售。公司產品圍繞我國海軍戰(zhàn)略發(fā)展方向，緊貼軍方需求，主要應用于海軍聲納裝備領域，聲納裝備主要為反潛作戰(zhàn)、潛艇水下作戰(zhàn)所需的水聲目標探測與識別、水聲通信與數據傳輸、水聲導航與測繪、水聲信號情報偵察、水聲對抗及水下特種作戰(zhàn)等系統(tǒng)裝備。

        早在2017年中科海訊就開啟了上市征程，但2018年4月17日，公司在臨近上會之際撤回申報材料，此事件也曾引起市場廣泛關注。2018年10月19日，公司重啟IPO，2019年3月20日預披露更新，在漫長的等待后，中科海訊終于二次闖關成功。

        中科海訊招股書 主要財務指標

        招股書顯示，報告期內的2016-2018年，中科海訊分別實現(xiàn)營業(yè)收入1.32億元、2.13億元、2.98億元，期間對應的凈利潤分別為827.06萬元、8001.97萬元、8465.65萬元，據悉公司2016年凈利潤相較其他年度差異較大，主要因公司2016 年度計入管理費用的股份支付 3300.77萬元，剔除影響后2016 年度公司實際實現(xiàn)凈利潤為4127.82萬元。報告期內，公司綜合毛利率均保持在55%以上。

        此外，隨著公司營收增長報告期各期末，公司應收賬款余額分別為 1.67億元、1.65億元和 2.80億元，公司應收賬款凈額占當期末流動資產的比例分別為41.41%、32.60%和 48.79%，應收賬款余額較大，且占資產比例較高。但公司產品主要系根據軍方采購計劃進行生產，具有高度計劃性和定制化特征。應收賬款主要為應收大型軍工集團下屬單位貨款，客戶信用良好，未曾發(fā)生過不能償還貨款的情況， 且公司與主要客戶保持著長期的合作關系，發(fā)生壞賬損失的可能性較低。

        中科海訊招股書 核心技術產品收入占營業(yè)收入的比例

        《電鰻財經》注意到，中科海訊作為高新技術企業(yè)，公司十分注重研發(fā)，公司擁有一支高素質的專業(yè)研發(fā)人才隊伍。截至 2018 年 12 月 31 日，公司員工人數 213 人，其中研發(fā)人員 120 人，占員工總數的 56.34%。此外，公司報告期內公司核心技術產品收入占營業(yè)收入比例為99.51%、99.84%、98.22%。

        招股書顯示，中科海訊擬在深交所創(chuàng)業(yè)板公開發(fā)行不超過1970萬股，擬使用募資4.48億元用于“第三代水聲信號處理平臺研發(fā)產業(yè)化項目”、“水下模擬仿真體系應用項目”、“水聲研發(fā)中心建設項目”以及補充流動資金項目。

        據悉，未來幾年，公司將持續(xù)深耕以信號處理平臺、聲納系統(tǒng)、水聲大數據與仿真系統(tǒng)、無人反潛系統(tǒng)為核心的優(yōu)勢業(yè)務，進一步鞏固并提升該幾類產品的市場優(yōu)勢地位，同時持續(xù)提升研發(fā)投入，針對拖曳聲納、潛標、無人水下航行器探測系統(tǒng)、水面無人艇等產品領域加強市場開拓力度。

        在聲納領域中中科海訊還將涉足新領域，如軍用高頻圖像聲納、利用聲納原理進行海洋石油勘探等民品業(yè)務，從而不斷豐富聲納領域相關產品的種類，最終實現(xiàn)從核心配套供應商為主向聲納整體系統(tǒng)提供商轉變的業(yè)務發(fā)展目標。

《電鰻快報》