中國企業在平板顯示領域曾被長期封鎖和打壓，但經過不懈的探索和拼搏，最終通過自主創新，逐步實現了平板顯示技術由“仰視”到“平視”的巨大轉變。如今，中國面板出貨量位居全球第一，上游核心顯示材料液晶玻璃基板、高端蓋板玻璃等實現國產化生產，柔性顯示等前沿顯示概念層出不窮，闖出了一條中國顯示產業鏈“屏”視世界之路。

        依靠自主技術創新和上下游產業鏈協同配合，中國正逐步由“面板大國”走向“面板強國”，恰逢全球面板格局大變革和行業高景氣周期，京東方(000725)、TCL科技(000100)、東旭光電(000413)、彩虹股份(600707)等顯示產業鏈企業獲得發展良機。

        “屏”視世界 成就中國高端制造業新支柱

        面板產業是高端制造業的重要組成部分。液晶面板占液晶電視整機成本的2/3，在液晶面板未實現國產化生產之前，國內彩電廠商被迫花費巨資，從韓國、臺灣、日本廠商手中采購液晶面板。以2010年為例，中國液晶面板進口額超過460億美元，僅次于集成電路、石油和鐵礦石，位居中國進口額第四位。

        由于成本高企，中國彩電廠商面對韓日平板電視廠商毫無競爭力，市場份額遭到嚴重侵蝕;同時中國面板廠商在探索國產化生產的道路上也同樣遭到嚴格的技術封鎖，中國電子工業只能“跪著”求生存，這一局面一直到2008年全球金融危機液晶面板價格崩盤才告一段落。為了突破產業困境，從2009起，中國企業逆勢而為，打響了面板產業反擊戰。

        2009年8月，中國液晶面板龍頭企業京東方宣布投資280.3億元人民幣，建設我國第一條8.5代液晶面板生產線。

        2010年，憑借對市場的敏銳判斷和創新意識，東旭建成國內第一條擁有完全自主知識產權的第5代液晶玻璃基板生產線，并自主研發了玻璃基板生產設備，從而徹底實現了上游核心顯示材料玻璃基板的國產化。

        當時的數據顯示，隨著國產基板的發展，國外產品利潤降幅達75%以上。以一臺普通的50寸液晶顯示電視機為例，價格從2萬元直降至5000元。由此，這也讓京東方等國內下游面板企業真正擁有了與國際巨頭談判的砝碼，為中國整個平板顯示產業的快速發展奠定了基礎。

        2017年2月，京東方福州第8.5代TFT-LCD生產線正式投產，向三星、LG、長虹、康佳、創維、海信、海爾、冠捷、聯想等主要國內外客戶實現首批產品交付。

        緊隨其后的5月，東旭的第8.5代TFT-LCD玻璃基板生產線項目第一條生產線也正式運營，成品良品順利下線并獲京東方批量認證。這不但展現出中國顯示產業鏈上下游配合之緊密有序，而且使中國再次打破國際巨頭對高世代玻璃基板產線的壟斷，實現了玻璃基板全世代的覆蓋，填補了國內空白。

        目前京東方已發展成為全球最大的面板生產商，而東旭也成為國內最大、全球第四的液晶玻璃基板生產商。兩家企業的成長歷程，成為中國面板產業發展的縮影，可以“屏”視世界的面板制造業已經發展成為中國高端制造業的新支柱。

        格局轉變 全球面板生產重心東移

        隨著中國平板顯示產業實力的增強，中國面板廠商全球市場份額不斷提升，全球面板生產重心逐漸轉移至中國大陸。

        據市場調研機構奧維睿沃日前發布的《2020年全球電視面板市場年度盤點》數據顯示，京東方、群創、TCL華星位列出貨量前三位，而韓系品牌LGD和三星顯示則滑落至第五、第六位。

        與此同時，上游顯示材料方面，東旭光電在OLED載板玻璃、柔性蓋板玻璃等領域打破國際技術壟斷，實現了新型顯示材料的國產化供應。2020年下半年，東旭光電先后在河南安陽、甘肅天水、四川綿陽開工建設新型顯示材料或新材料基地，強化已有優勢產業，投入最新技術，推動新型顯示材料規模化發展。

        2021年3月，銀河證券發布研報表示，在政策、資金的支持下，我國已成為全球最大的LCD面板供應市場。據中商產業研究院統計2016年我國面板產能全球占比約為 29%，預計到 2022 年我國面板產能全球占比將達到 56%。考慮到 2019 年以來韓國三星、LG 等廠商陸續關停 LCD 產業鏈，根據其供給模型測算，預計未來三到五年，中國面板產能全球占比有望提升至 70% 以上。

        供需趨緊 全球面板行業迎長景氣周期

        自2019年末以來，全球顯示產業迎來近十年以來最長的漲價周期，據最新市場調研機構報告，預期全球LCD TV面板市場供應緊張局面將延續至今年二季度，LCD TV主流尺寸產品2月至3月價格將維持較大漲幅。

        由此，漲價周期將繼續延長，行業景氣周期仍將持續。在全球面板生產重心東移的大背景下，內地顯示產業鏈廠商無疑將成為這波行業景氣周期的最大受益者。

        據了解，面板價格上漲的動力主要來源于供給緊張和需求旺盛。

        供給方面：2021年1月份，AGC韓國慶尚北道龜尾玻璃基板工廠發生爆炸事故，造成9名工人受傷，導致工廠內部設備損壞。集邦咨詢認為，雖然事故對整體玻璃基板供給影響有限，但在面板需求高漲的情況下，零部件端的微幅變動可能對價格產生較大影響。由于熔爐受損后要重新進行產能調度與分配，該事件造成的供給缺口主要影響時點將落在二季度。同時，在供應端，上游材料特別是各類IC供應缺口逐步放大且短期難以解決，部分面板廠商的有效供應受到較大沖擊。

        需求方面：群智咨詢TV研究總監張虹表示，海外市場“宅經濟”和財政刺激雙重效應持續，歐美等市場終端零售表現持續強勁。疊加廠商回補庫存需求，今年上半年TV整機廠商面板備貨意愿強烈。

        業內有分析人士表示：“強勁的需求支撐本輪LCD面板價格上漲，且LCD產業基本上不會再擴產。”方正證券電子行業分析師陶胤至認為，隨著競爭格局改善，TV面板價格大幅調整的可能性較低。

        業內人士認為，在這種行業趨勢之下，中國顯示產業鏈上的企業尤其龍頭廠商有望在未來較長一段時間獲得發展機遇，實現營收和利潤的較快修復和增長。同時，多重利好也將有助于中國在由“面板大國”向“面板強國”的轉變之路上搭上“順風車”，駛向更遠方，攀上更高峰。

《電鰻快報》