受今年寬幅波動行情影響，進可攻、退可守的“固收+”策略基金獲得越來越多投資者的青睞。Wind數(shù)據(jù)顯示，截止2021年11月18日，以偏債混合型基金和二級債基來統(tǒng)計，今年以來“固收+”新品發(fā)行總規(guī)模即將突破5000億元，占到發(fā)行總規(guī)模的19%以上，較去年同期大幅增長。

        對于投資者，想要在眾多“固收+”新品中篩選適合自己的產(chǎn)品，基金經(jīng)理的選擇尤為關(guān)鍵。由南方基金旗下具有17年從業(yè)經(jīng)驗的老將劉樹坤匠心打造的“固收+”精品——南方譽盈一年持有期混合型證券投資基金(以下簡稱：南方譽盈一年持有混合，基金代碼：014094)即將于11月22日起正式發(fā)行。該基金將采用股債3:7的配比，通過嚴謹?shù)娘L險管理，力求為投資者實現(xiàn)“穩(wěn)中有進”的理財目標，提供家庭資產(chǎn)配置的壓艙石。

        作為南方譽盈一年持有混合(代碼：014094)擬任基金經(jīng)理，劉樹坤從業(yè)經(jīng)驗豐富，擁有超10年權(quán)益研究經(jīng)驗，曾在2006年、2007年分別獲得新財富農(nóng)林牧漁、食品飲料行業(yè)最佳分析師。同時，劉樹坤具備良好大資金管理能力，曾經(jīng)管理多個大型企業(yè)年金、職業(yè)年金、養(yǎng)老金產(chǎn)品、部分保險和機構(gòu)的股票型專戶。劉樹坤秉持絕對收益為先的投資理念，在日常投資管理中形成“向下控回撤，向上捕彈性”的投資思路，注重投資組合的流動性、市場判斷的準確度和投資過程的紀律性。順勢而為配置資產(chǎn)，尤其是在股債大類資產(chǎn)配置中做平衡取舍。

        從過往業(yè)績表現(xiàn)來看，劉樹坤絕對收益能力出色。以劉樹坤在管的混合型養(yǎng)老組合南方樂盈為例，wind數(shù)據(jù)顯示，截止2021年11月18日，其任職回報率達35.13%。自劉樹坤2017年12月20日管理以來，南方樂盈實現(xiàn)了年年正收益，在今年的行情下南方樂盈仍然取得了6.91%的絕對收益，展現(xiàn)出較強的彈性收益。

        南方譽盈一年持有混合(代碼：014094)組合策略嚴謹明晰，固收部分，以獲取持有到期收益為主。選取高評級中短久期債券持有到期，輔以逆回購等操作;權(quán)益部分，精選個股，積極參與新股申購，適度參與定增。個股選擇上，重點配置于業(yè)績穩(wěn)定增長、ROE較高且可持續(xù)的優(yōu)質(zhì)公司，長期關(guān)注符合產(chǎn)業(yè)發(fā)展和消費升級的科技、消費、先進制造等賽道。同時，運用FED模型輔助股票倉位調(diào)整，在股票相對便宜的時候適當增加股票配置去進攻，在股票相對高估的時候適當減少股票配置控制回撤。此外，南方譽盈一年持有混合(代碼：014094)在可隨時申購的同時，設(shè)置了至少一年的持有期，之后則可隨時贖回。這樣能有效降低規(guī)模變動對業(yè)績波動的影響，有利于提高組合的投資收益水平。

        值得一提的是，南方基金“固收+”軍團將為南方譽盈一年持有混合(代碼：014094)保駕護航。南方基金“固收+”軍團由公募名將、南方基金聯(lián)席首席投資官孫魯閩掛帥，麾下人才濟濟，強將云集。除了劉樹坤，還有擅長股債配比追求絕對收益的“固收+” 寶藏經(jīng)理陳樂、擅于挖掘長期牛股的“固收+” 中流砥柱林樂峰、以產(chǎn)業(yè)資本的眼光挑選優(yōu)質(zhì)公司的“固收+” 實力派吳劍毅和基本養(yǎng)老、年金固收投資女神李健等，他們打造出南方寶元、南方安泰、南方安裕等多只“固收+”金牌基。以南方寶元為例，wind數(shù)據(jù)顯示，截止2021年11月18日，南方寶元成立以來累計收益達626.46%。

《電鰻快報》