《電鰻財(cái)經(jīng)》文/高偉

        近日，基金公司的運(yùn)營(yíng)業(yè)績(jī)?nèi)扛〕鏊?，富安達(dá)基金當(dāng)仁不讓成為第一虧損基金公司。據(jù)《電鰻財(cái)經(jīng)》觀察，富安達(dá)基金已經(jīng)連續(xù)兩年大滑坡，截至2022年更是虧損5,345.40萬(wàn)元。人們不禁擔(dān)心，這家小型基金公司還能撐多久?

        巨虧5300多萬(wàn)

        4月29日，南京證券披露2022年年度報(bào)告。報(bào)告期內(nèi)，公司實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入20.08億元，同比下滑26.75%;歸屬于母公司股東的凈利潤(rùn)6.46億元，同比下滑33.93%。與此同時(shí)，南京證券還披露了持股49%股權(quán)的富安達(dá)基金財(cái)務(wù)情況：總資產(chǎn)由上年年末的105,506.81萬(wàn)元降至2022年年底的97,650.68萬(wàn)元，下降幅度為7.45%;凈資產(chǎn)由上年年末的88,623.55萬(wàn)元降至2022年年底的83,278.14萬(wàn)元，下降幅度為6.03%;營(yíng)業(yè)收入由上年年末的17,488.16萬(wàn)元降至2022年年底的6,735.09萬(wàn)元， 同比下降 61.49%;凈利潤(rùn)由上年年末的2,946.54萬(wàn)元降至2022年年底的-5,345.40萬(wàn)元，同比下降 281.41%。

        南京證券表示，富安達(dá)基金運(yùn)營(yíng)業(yè)績(jī)下降，主要系受市場(chǎng)波動(dòng)等因素影響，管理費(fèi)收入及公允價(jià)值變動(dòng)收入有所下滑。

        據(jù)《電鰻財(cái)經(jīng)》觀察，富安達(dá)基金已經(jīng)持續(xù)了兩年的業(yè)績(jī)大滑坡，在2020年，富安達(dá)基金的營(yíng)業(yè)收入和凈利潤(rùn)分別為26490.15萬(wàn)元、9567.66萬(wàn)元。也就是說(shuō)，近兩年，富安達(dá)基金的營(yíng)業(yè)收入大幅下降了74.58%;凈利潤(rùn)同樣由近1億元淪落為虧損超過(guò)5300多萬(wàn)元。

        作為一家小型基金公司，怎能忍受如此大的盈利波動(dòng)?

        管理規(guī)模巨降三成

        富安達(dá)基金經(jīng)營(yíng)基金募集、基金銷售、資產(chǎn)管理和中國(guó)證監(jiān)會(huì)許可的其他業(yè)務(wù)，與其他基金公司一樣，其收入主要來(lái)源是管理費(fèi)，而影響管理費(fèi)的主要因素就是管理規(guī)模。這家本就規(guī)模較小的基金公司，在去年卻遭遇到沉重打擊。

        據(jù)天天基金網(wǎng)數(shù)據(jù)，富安達(dá)基金2021年底的管理規(guī)模為111.34億元，而到了2022年年底僅剩76.64億元，一年下降了31.17%。2023年一季度末，富安達(dá)基金的管理規(guī)模再度下降至68.11億元，短短三個(gè)月再度下降11.12%。

        《電鰻財(cái)經(jīng)》注意到，持續(xù)的管理規(guī)模下降主要“罪魁禍?zhǔn)?rdquo;是貨幣基金。該基金公司旗下的貨幣基金管理規(guī)模，2021年年底為85.38億元，2022年年底則降至51.13億元，2023年一季度再度下降至38.11億元。從基金季報(bào)看，貨幣基金規(guī)模下降主要是遭遇了大量的凈贖回。

        實(shí)際上，富安達(dá)基金規(guī)模下降，與管理業(yè)績(jī)的低迷密切相關(guān)。尤其是權(quán)益基金近2年回報(bào)率出現(xiàn)了大面積虧損。據(jù)天天基金網(wǎng)數(shù)據(jù)，近2年，有可比業(yè)績(jī)數(shù)據(jù)的16只權(quán)益基金，僅有6只盈利，其余10只均出現(xiàn)不同程度的虧損：富安達(dá)新興成長(zhǎng)混合A表現(xiàn)最差，其近3月、近6月、近1年、近2年回報(bào)率分別為-14.74%、-28.59%、-32.43%、-51.46%;富安達(dá)科技領(lǐng)航混合、富安達(dá)新動(dòng)力混合近2年回報(bào)率分別為-41.27%、-39.55%;另有4只基金近2年回報(bào)率低于-20%。

        管理業(yè)績(jī)低迷，規(guī)模巨幅下降，公司業(yè)績(jī)巨額虧損……富安達(dá)基金已經(jīng)陷入了可怕的惡性循環(huán)。誰(shuí)來(lái)拯救這家基金公司?

《電鰻快報(bào)》