日前，包括支付寶、京東金融、度小滿、陸金所在內的多家互聯網平臺均下架了互聯網存款產品。

        近年來，互聯網存款、靠檔計息類存款等產品風生水起，成為部分銀行攬儲的重要手段，但其蘊藏的抬高負債成本等問題也引發了監管關注。業內人士認為，有效控制銀行體系負債成本是防范化解金融風險，維護金融穩定的重要抓手，未來負債成本的管理將繼續加強，中小銀行應樹立穩健的發展模式和理念，提高負債端質量。

互聯網存款紛紛下架

        多家互聯網平臺在下架存款產品時表示，下架相關產品是基于監管對互聯網存款業務的關注所作出的決定。相關產品只對已購買用戶可見，持有產品的用戶不受影響。

        所謂互聯網存款，主要模式是銀行通過第三方互聯網金融平臺銷售存款產品，產品和服務由銀行提供，平臺提供存款產品的信息展示和購買接口。中國證券報記者了解到，平臺分成比例約為存款本金的千分之三。此前在第三方平臺上發行存款產品的大多是區域性中小銀行或民營銀行。相關產品具有門檻低、利率高、支取靈活的特點。

        中國人民銀行金融穩定局局長孫天琦日前撰文指出，此類存款的流動性特點有別于傳統儲蓄存款，給監管部門和金融機構帶來新課題?；ヂ摼W金融平臺開展此類金融業務，屬“無照駕駛”的非法金融活動，也應納入金融監管范圍。

        除了互聯網存款紛紛下架外，“靠檔計息”存款產品也在逐步規范。六大行、華夏銀行等日前發布公告，自2021年1月1日起，提前支取靠檔計息的個人大額存單、定期存款等產品，計息方式由“靠檔計息”調整為“按活期存款掛牌利率計息”。

負債成本窘境

        招聯金融首席研究員董希淼表示，“靠檔計息”存款產品及互聯網存款業務等的出現，固然有銀行片面追求市場份額、盲目擴大存款規模等因素，但推出上述新型存款產品和業務的銀行多為中小銀行，這更多反映出中小銀行負債來源狹窄、負債成本高企的窘境。

        負債端成本管控一直是監管部門關注的重點。光大證券研究所金融業首席分析師王一峰表示，有效控制銀行體系負債成本是防范化解金融風險，維護金融穩定的重要抓手。

        央行此前發布的《中國人民銀行關于加強存款利率管理的通知》明確，各存款類金融機構應嚴格執行中國人民銀行存款利率和計結息管理有關規定，按規定要求整改定期存款提前支取靠檔計息等不規范存款產品。

        盡管目前尚無針對互聯網存款的監管規則出臺，但多家互聯網平臺均表態稱，將密切關注相關監管政策和指導意見，認真落實。

        王一峰分析，互聯網存款的競價模式導致客戶更多基于利率的高低來選擇產品，造成市場無序競爭增加，推高了中小銀行負債成本，從而誘使中小銀行開展更高風險的業務，導致其自身經營風險加大。同時，互聯網存款使中小銀行突破區域經營限制，不符合屬地經營的總體原則。此外，互聯網存款高度依賴平臺導流，造成資金在銀行體系內流動性加大，極大提高了中小銀行負債的不穩定性，有可能導致中小銀行發生流動性風險或流動性風險的傳染。

樹立穩健發展理念

        業內人士認為，對于存在攬儲困境的中小銀行而言，應樹立穩健的發展模式和理念，提高負債端質量。

        一位民營銀行業務人士表示，在互聯網存款下架后，該行正討論方案，尋求做好自有APP渠道長期運營的規劃。“我們的目標是不斷優化自有渠道以及用戶體驗，豐富產品線，打造小而美的銀行。此前推出的一些拉新活動也在起效果。”

        “未來負債成本的管理只會加強，不會削弱，預計監管部門會進一步管理突破利率自律機制和MPA約束的高成本主動負債。”王一峰強調，整體來看，存款市場競爭將更趨有序，對于部分中小銀行來說，在渠道和網絡的限制下，“彎道超車”的難度會加大。中小銀行應深耕本地，扎根基層，不要追求規模的簡單做大。

        從監管方面看，董希淼表示，建議修訂現行相關辦法，為更多的中小銀行盡快進入同業拆借市場開展流動性管理和通過發行金融債獲得資金來源提供便利，緩解負債來源單一等問題。同時，應進一步深化存款利率市場化，實施差別化政策，在市場利率自律機制之下允許中小銀行采取更有彈性的存款利率浮動空間。對銀行通過互聯網渠道吸收存款應給予差別化的支持。

《電鰻快報》