外資私募最近布局中國市場的勢(shì)頭非常強(qiáng)勁！在元?jiǎng)偻顿Y一日發(fā)兩只私募基金后，全球最大的資管公司貝萊德(BlackRock)旗下的私募機(jī)構(gòu)貝萊德投資很快發(fā)了第二只中國私募基金——貝萊德中國A股機(jī)遇私募基金6期。截至今年9月底，貝萊德管理的總資產(chǎn)達(dá)6.44萬億美元(約等于44.77萬億人民幣)。

　　另外，彭博援引知情人士稱，貝萊德正在洽購中金公司旗下公募基金公司的多數(shù)股權(quán)，不過二者目前尚未達(dá)成有約束力的協(xié)議，對(duì)此，貝萊德發(fā)言人和中金高管均不予置評(píng)。

　　截至目前，進(jìn)入中國市場的15家外資私募中，已經(jīng)有13家機(jī)構(gòu)在中國證券投資基金業(yè)協(xié)會(huì)備案了24只中國私募基金，還有2家沒發(fā)首只產(chǎn)品。10月和11月尚不到兩個(gè)月，外資私募備案新基金數(shù)量已經(jīng)達(dá)到6只，較此前明顯速度加快，不少外資私募表示看好目前A股的估值水平和布局時(shí)機(jī)。

　　貝萊德發(fā)第二只中國私募基金

　　2017年12月，貝萊德宣布，其在上海的外商獨(dú)資企業(yè)(WFOE)貝萊德投資管理(上海)有限公司在協(xié)會(huì)登記成為私募證券投資基金管理人(PFM)；今年6、7月，貝萊德投資在協(xié)會(huì)完成首只中國私募基金——貝萊德中國A股機(jī)遇私募基金1期的備案，發(fā)行合作機(jī)構(gòu)是國內(nèi)龍頭券商中信證券，在市場上引起震動(dòng)。時(shí)隔5個(gè)月，貝萊德再發(fā)新品。

　　<strong>貝萊德登記中國私募管理人</strong>

　　私募備案信息顯示，貝萊德投資是在今年10月12日發(fā)行了第二只私募基金——貝萊德中國A股機(jī)遇私募基金6期，該產(chǎn)品于11月12日在協(xié)會(huì)完成備案登記，以人民幣募集，托管于建設(shè)銀行，未來將投資A股市場。

　　<strong>貝萊德登記中國私募管理人</strong>

　　關(guān)于未來這只新基金將采取什么投資策略？小伙伴們可以從之前的產(chǎn)品中得到啟發(fā)，1期產(chǎn)品的策略和目標(biāo)是運(yùn)用針對(duì)中國A股市場研發(fā)的量化模型分析技術(shù)，從基本面、市場情緒、宏觀政策三方面捕捉中國A股投資機(jī)會(huì)，致力于獲得穩(wěn)定且持續(xù)的投資回報(bào)。而且，該產(chǎn)品的投資團(tuán)隊(duì)是擁有貝萊德全球系統(tǒng)化主動(dòng)投資經(jīng)驗(yàn)的本土化團(tuán)隊(duì)，基金經(jīng)理也來自中國本土。

　　除了發(fā)新產(chǎn)品，基金君也發(fā)現(xiàn)，貝萊德投資管理(上海)有限公司的注冊(cè)資本金和公司人數(shù)，悄然發(fā)生了變化。

　　去年底剛剛在協(xié)會(huì)登記時(shí)，貝萊德投資的注冊(cè)資本是200萬美元，員工人數(shù)是8人，但是隨后變成了1200萬美元的注冊(cè)資本(實(shí)繳比例68.333%)，比原來增加了5倍，員工人數(shù)則增至20人。

　　<strong>貝萊德登記中國私募管理人</strong>

　　貝萊德登記中國私募管理人

　　戰(zhàn)略布局中國市場

　　貝萊德是目前全球最大的資產(chǎn)管理公司，成立于1988年，總部設(shè)在紐約，1999年在紐交所上市。截至2018年9月30日，貝萊德管理的總資產(chǎn)達(dá)6.44萬億美元，涵蓋股票、固定收益投資、現(xiàn)金管理、替代性投資、不動(dòng)產(chǎn)及咨詢策略。

　　從去年底的全球資管公司排名，就可以看到，按照規(guī)模看，貝萊德居第一，領(lǐng)航居第二，瑞銀居第三。這些全球級(jí)的資管公司，不少都進(jìn)入了中國市場。

　　<strong>外資私募已發(fā)24只產(chǎn)品</strong>

　　貝萊德目前在全球超過30個(gè)市場，擁有約1.3萬名專業(yè)人士，為客戶提供投資服務(wù)，替南北美洲、歐洲、亞洲、澳洲、中東和非洲的客戶管理資產(chǎn)，客戶群包括全球的公司、公營企業(yè)、公會(huì)及產(chǎn)業(yè)的退休基金、政府、保險(xiǎn)公司、共同基金的通路法人、捐款、基金會(huì)、慈善基金、公司行號(hào)、官方機(jī)構(gòu)、主權(quán)基金、銀行、專業(yè)金融人士，以及個(gè)別投資人。

　　貝萊德提供多種類型的投資方案，其客戶可以通過廣泛的產(chǎn)品架構(gòu)來運(yùn)用其投資解決方案，例如投資人與法人的分離賬戶、共同基金、其它綜合型的投資工具和領(lǐng)導(dǎo)業(yè)界的iShares ETF投資平臺(tái)。豐富的被動(dòng)型投資產(chǎn)品是貝萊德的特色之一，去年4月貝萊德開始加大了量化團(tuán)隊(duì)的權(quán)重，以量化替代部分傳統(tǒng)選股投資經(jīng)理，此舉給投資界帶來不小的震動(dòng)。

　　貝萊德在中國的投資過程是怎么樣的？實(shí)際上，貝萊德很早就致力于為中國境內(nèi)機(jī)構(gòu)和個(gè)人投資者提供全球資產(chǎn)管理服務(wù)。包括2004年參股中銀基金；2009年設(shè)立北京代表處；2015年在上海設(shè)立全資子公司，獲得上海QDLP資格和額度。

　　到了2017年12月，貝萊德宣布，其在上海的外商獨(dú)資企業(yè)(WFOE)貝萊德投資管理(上海)有限公司在中國證券投資基金業(yè)協(xié)會(huì)登記成為私募證券投資基金管理人(PFM)，當(dāng)時(shí)震動(dòng)業(yè)內(nèi)。

　　<strong>外資私募已發(fā)24只產(chǎn)品</strong>

　　貝萊德亞太區(qū)主席杜禮安(RyanStork)表示：“中國既是全球最具潛力的投資市場之一，也是貝萊德全球戰(zhàn)略關(guān)鍵的重要一環(huán)。私募基金管理人登記的完成是貝萊德的一個(gè)重要里程碑，讓我們繼續(xù)履行資產(chǎn)受托人的責(zé)任，為全球和本地客戶提供最佳的投資機(jī)會(huì)。”

　　今年11月初，彭博援引知情人士稱，全球最大資產(chǎn)管理公司貝萊德正在洽購中金公司旗下公募基金公司的多數(shù)股權(quán)。不過，其中一位知情人士稱，中金公司與貝萊德目前尚未達(dá)成有約束力的協(xié)議，且貝萊德同時(shí)還在與其他持有公募基金牌照的中國公司進(jìn)行磋商。據(jù)媒體報(bào)道，貝萊德發(fā)言人和中金高管均不予置評(píng)。

　　市場人士認(rèn)為，貝萊德近年來明顯加快在中國市場的布局，其背景正是中國金融市場開放的加速。那么，貝萊德現(xiàn)在是怎么看待中國市場的？

　　據(jù)媒體報(bào)道，貝萊德表示，新興市場料有部分板塊增速強(qiáng)勁；近期中國股市下跌是很好的買入機(jī)會(huì)。貝萊德首席股票策略師Kate Moore接受彭博電視采訪時(shí)說，現(xiàn)在是開始“抄底”中國科技股的好時(shí)機(jī)，因?yàn)樗鼈兒兔绹惞傻墓乐挡町愐堰_(dá)到了10年來最高水平，可以成為中資股年底前上漲的理由。

　　外資私募已發(fā)24只產(chǎn)品

　　看好布局時(shí)機(jī)加快步伐

　　2016年6月，中國證監(jiān)會(huì)表示，允許符合條件的外商獨(dú)資和合資企業(yè)，申請(qǐng)登記成為私募證券基金管理機(jī)構(gòu)，在中國境內(nèi)開展包括二級(jí)市場證券交易在內(nèi)的私募證券基金管理業(yè)務(wù)。同時(shí)，基金業(yè)協(xié)會(huì)也發(fā)布《私募基金登記備案相關(guān)問題解答(十)》，明確了外資機(jī)構(gòu)的注冊(cè)登記要求。

　　基金業(yè)協(xié)會(huì)數(shù)據(jù)顯示，截至目前，已經(jīng)有富達(dá)、瑞銀資管、富敦、英仕曼、惠理、景順縱橫、路博邁、安本、貝萊德、施羅德、安中、元?jiǎng)佟蛩㈠珌喌?5家外資機(jī)構(gòu)，在協(xié)會(huì)登記成私募證券投資基金管理人(PFM)。

　　基金君發(fā)現(xiàn)，近期外資私募在加快步伐布局A股。10月，橋水投資在協(xié)會(huì)備案了橋水全天候中國私募投資基金一號(hào)，瑞銀資管備案了瑞銀中國靈活策略債券私募基金一號(hào)，惠理投資備案了惠理中國金鈺1號(hào)私募證券投資基金；11月，元?jiǎng)偻顿Y一天內(nèi)備案了兩只私募基金，元盛中國多元化金選一號(hào)、二號(hào)私募基金，貝萊德備案了貝萊德中國A股機(jī)遇私募基金6期，均在市場上引起轟動(dòng)。

　　實(shí)際上，去年5月首只外資私募基金“富達(dá)中國債券一號(hào)私募基金”在協(xié)會(huì)完成備案，到2017年底也僅有5只外資私募產(chǎn)品備案。但今年外資私募動(dòng)作明顯加快，1-4月每個(gè)月有1只外資私募基金完成備案，5、6月分別有3只、2只，7-9月分別是1只、2只、1只，但到10、11月各月均有3只。這些基金以股票策略為主，還包括債券、量化、多策略等。

　　總體來看，今年以來，外資私募機(jī)構(gòu)共發(fā)行了19只新產(chǎn)品。截至目前，富達(dá)利泰投資、貝萊德投資、富敦投資等13家外資私募共備案了24只私募產(chǎn)品，還有畢盛投資、瀚亞投資2家尚未備案首只基金。其中，發(fā)行產(chǎn)品較多的是惠理投資、瑞銀資管、富達(dá)利泰投資、元?jiǎng)偻顿Y，分別備案了4只、3只、3只、3只；另外，貝萊德投資、英仕曼投資目前備案基金各有2只。

　　外資私募布局中國市場速度加快，一方面是在國內(nèi)備案登記的外資私募越來越多，目前已經(jīng)達(dá)到15家，另一方面，外資私募認(rèn)為，A股經(jīng)歷調(diào)整后估值已經(jīng)不貴，三季度很多企業(yè)盈利較好，對(duì)中長期中國經(jīng)濟(jì)基本面有信心，現(xiàn)在正是布局好時(shí)機(jī)。

　　基金君也發(fā)現(xiàn)，隨著外資私募的進(jìn)軍中國市場，國內(nèi)私募托管格局也發(fā)生了巨大變化，券商、銀行等機(jī)構(gòu)積極跟外資私募合作。從目前備案登記情況看，目前跟外資私募合作比較多的券商有招商證券、國泰君安證券、中信證券、銀河證券、中金公司、華泰證券、海通證券等；合作比較多的銀行有工商銀行、平安銀行、建設(shè)銀行等。托管機(jī)構(gòu)爭搶外資私募蛋糕。

《電鰻快報(bào)》